Bytt amerikafond och sålt lite

I januari redovisade jag mitt dåvarande månadssparande i fonder. Det har faktiskt varit helt intakt tills ikväll, då jag efter en mindre revision bestämde mig för att byta ut Swedbank Robur Indexfond USA. Istället hälsar jag nu SPP Aktieindexfond USA välkommen, vilken känns mer attraktiv nu sen köpavgiften har tagits bort. Tidigare hade den en köpavgift på 2%, vilket gjorde den mindre attraktiv, men den är som sagt borttagen sen ett tag tillbaka. Fonden följer indexet S&P 500 och har en förvaltningsavgift på 0,2% - vilket är mycket trevligt! Tittar man på historiken har den också presterat klart bättre än dess föregångare.

Jag bestämde mig också för att sälja av en tredjedel av det jag sparat ihop i Swedbank-fonden hittills, eftersom jag är lite orolig för hur det ska gå för dom på andra sidan den stora pölen. En ytterligare anledning till försäljningen är att aktiebenet har svällt upp lite för mycket igen vilket gjort att något måste säljas. Jag sålde även av en del av min Rysslandsfond, som gått väldigt bra. Kanske lite för bra, var resonemanget där. Jag blev nog dessutom lite påverkad av varningen i Affärsvärlden.

Hur har lågkonjan varit för din ekonomi?

Vill påminna om webbfrågan som jag la upp i högerspalten i början av veckan. Några kanske missade den eftersom informationen kom sist i ett långt inlägg och några andra kanske bara glömde att "rösta". Frågan ligger kvar och det vore kul med några fler svar - än så länge är resultatet ganska anmärkningsvärt om jag får säga det själv.

Tack för lågkonjan!

Jag satt och funderade när jag åt lunch nyss och kom fram till att lågkonjunkturen varit en riktigt bra affär för oss. När det började knaka förra sommarn drog vi ner på utgifter och sparade extra mycket i ladan - som var ganska välfylld redan från början. Som ni ser på diagrammet nedan så började vi succesivt öka bufferten redan från mars 2008 för att peaka ihop med finanskrisen i november samma år. Sen dess har den fått krympa genom såväl investeringar som konsumtion.

I november ökade jag i Fortum, i december köpte jag Orc Software, i april ökade jag i Danske och nu senast köpte jag StatoilHydro. I diagrammet syns inte mycket spår av det första köpet på aktiebenet, men det beror på att börsen pekade rakt ner där - så att mitt börsvärde ligger plant är klart bättre än index! Det syns dock i räntebenet. Köpet av Orc syns desto bättre i aktiebenet, liksom köpen i Danske och Statoil. Det är dock bara Orc som ger något egentligt uttryck i räntebenet, då räntan på bolånet under tiden för dom senare två var så låg att inkomsterna vida översteg utgifterna.

För att växla över till konsumtionen så blev det en ny stereo till vardagsrummet vid årsskftet, i mars blev huset radonsanerat, i maj byttes varmvattenberedaren, för en knapp månad sen blev det ett nytt tak och nu har vi precis köpt ny tv, tvättmaskin och torktumlare. Som synes i diagrammet blev september en hård månad för det räntebärande benet, men med dagens låga ränta är vi snart ikapp igen! Även radonsaneringen gör ett tydligt hack i kurvan och varmvattnet kan man också skymta. Men dipparna är ganska snart utraderade i dagens ränteläge. Strecket vi ligger kring i början av diagrammet och som så väl varmvattnet och senaste månadens dippar stannar på är för övrigt det jag kallar "grundnivån", den gräns för hur stor buffert jag vill ha för oförutsatta händelser... så det är fortfarande hyffsat välfyllt i ladan.

Räntan ja... Mycket av ovanstående kan vi tacka den låga räntan för att vi haft råd med. Speciellt med tanke på att vi har en bäbis i huset sen i slutet av november, vilket har sänkt hushållsinkomsten en hel del. Radonsaneringen hade blivit av, och varmvattnet var ju påtvingat... men så mycket mer av konsumtionen vet jag inte om det blivit. Investeringarna hade kanske också blivit färre, men i gengäld hade ju börsbenet dragit sig uppåt ändå om det inte varit någon börskrasch... Sammanfattningsvis tycker jag som sagt ändå att det hela varit en bra sak för just mitt hushåll. Hur har du upplevt det? Sätter upp en poll i vänsterspalten där du kan svara, och motivera eller kommentera gärna ditt svar på den här posten.

Fonder är bättre för de flesta

I gårdagens ekonomispecial i DN lyftes frågan om aktier eller fonder var bäst. Väldigt märklig frågeställning kan jag tycka. Ungefär lika vettig som "är äpplen eller bananer godast?". Lägger man också till att man ställe frågan till en som säljer äpplen och en som kör bananbåt så är vi nära DN:s artikel. Och som alla förstår när man lägger fram det så är svaren extremt subjektiva.

Jag vill gärna lägga till lite objektiva svar på frågan. Som produkt är båda bra. Dom vänder sig delvis till olika målgrupper och det finns också ganska många dåliga frukter i båda korgarna. Det som skiljer sig åt är att det primärt är bankerna som tjänar på dom dåliga frukterna i fondkorgen och ofta grundarna som tjänar på dom i aktiekorgen.

Fonder är bättre för dom som inte vill engagera sig så mycket. Det är enkelt att spara små belopp och du kan göra det på den bank du redan har, och oftast är det inga köpavgifter. Det finns dock fonder med köpavgift, något som jag själv aktar mig noga för att inte välja. För aktiehandel är det dock alltid en köpavgift, och det kan vara lite knöligt att köpa för små belopp. Det finns aktörer som erbjuder månadssparande i aktier, men då måste du än en gång vara ganska engagerad. Månadssparande i fonder finns dock på varenda bank. För en ointresserad, småintresserad eller normalintresserad så är fonder därför ett bättre alternativ.

Fonder är också ett bra alternativ för utlandsinvesteringar. Att handla aktier i utländska företag är ofta både dyrare, svårare, och ibland helt omöjligt - speciellt på tillväxtmarknader. Själv har jag fonder till att kompletera min nordiska aktieportfölj med resten av världens marknader. Att sitta och välja ut ett tiotal bra aktier på tillväxtmarknader som Kina, Indien, Ryssland och Brasilien - och dessutom lyckas köpa dom på något sätt - är inte ett vettigt alternativ. Därför har jag fonderna HQ Emerging Markets och Carlson Asian Small Cap i portföljen. Att skaffa en portfölj av globala aktier med god riskspridning är kanske enklare, men fortfarande inte ett vettigt alternativ för mig. Därför har jag Danske Invest Global Index, SPP Aktieindex Global Sustainability, Handelsbanken Europa Index, Robur Indexfond USA och Öhman Etisk Indexfond Japan i portföljen. Allihopa som synes så kallade indexfonder, vilket vanligen gör att avgiften är låg.

Att välja aktier bör göras med omsorg, vilket kräver en hel del engagemang, och det bör också väljas flera stycken för att sprida riskerna, vilket gör att det krävs ännu mer. Det krävs därmed också att du ska investera för mera pengar, och transaktionskostnaderna för köpa alla aktier lär bli några hundra. Och som du förstår behöver du även investera en hel del tid. För dig som inte är väldigt intresserad skulle jag därför rekommendera fonder även för den del av portföljen som ska placeras i Sverige. I mitt PPM-sparande, där aktiehandel inte är möjligt, har jag valt HQ Sverigefond för den svenska delen.

En fördel med att själv välja aktier är att du inte har någon förvaltningsavgift, så vida du inte räknar den depåavgift som vissa banker har som förvaltningsavgift. Du betalar alltså inte någon annan för att placera dina pengar, utan betalar bara med den tid du lägger på engagemanget och med dom transaktionskostnader som finns i samband med handel. En annan fördel är att du får precis dom aktier som du vill ha, och ingen annan än du kommer att ändra vilka aktier du sparar i. Du får också ofta årsberättelse och en del andra försändelser från företaget, och får själv avgöra om du ska vara med i eventuella emissioner.

En sak som är smaksak ifall det är bra eller dåligt är att du får utdelningen i pengar - fonder återinvesterar ofta utdelningen i fonden automatiskt. En sak som är definitivt dålig är att det är betydligt krångligare att deklarera. För fonder är vanligen allt ifyllt och klart när deklarationen dimper ner - bara att skriva på. För aktier måste du själv deklarera alla försäljningar, så vidare du inte handlar i en så kallad kapitalförsäkring.

För dig som är intresserad av att engagera dig i att handla med aktier så har DN också fått ut en artikel som förklarar hur du kan komma igång; Spara i aktier är lättare än du tror.

Avslutningsvis vill jag rekommendera sektionen Spara på Kapitalnet. Där hittar du artiklar som Börja spara, Månadsspara, Att välja fonder och Risk.